"코스맥스, 펀더멘털 견조…목표가↑"-동부

입력 2015-08-27 08:03:25 | 수정 2015-08-27 09:08:44
동부증권은 27일 코스맥스에 대해 펀더멘털(기초체력)이 견조한 가운데 상반기 매출 성장도 돋보였다며 투자의견 매수를 유지하고 목표주가는 기존 22만원에서 25만원으로 올려 잡았다.

이 증권사의 박현진 연구원은 "코스맥스는 1분기에 이어 2분기 놀라운 실적을 기록했다"며 "국내와 중국법인을 중심으로 신규 바이어가 지속적으로 유입되고 있고 광저우법인이 정상 가동되면서 전사 실적 성장이 나타나고 있다"고 말했다.

박 연구원은 하반기 실적 기대감도 지속될 것이라는 분석이다. 한국법인은 브랜드샵과 수출향 위주로 실적이 개선되고 있고 하반기에도 중국과 국내에 신규 바이어, 브랜드 추가가 예상
되기 때문이다.

특히 중국 증설효과에 따른 매출 성장도 지속될 것으로 내다보고 올해 중국 매출이 전년대비 64% 늘어난 2157억원을 기록할 것으로 추정했다. 이는 기존 추정치 대비 15% 상향 조정된 수준이다.

그는 "중국은 상해법인 신규 설비 증설로 인허가 완료시 기존 2억개 생산능력에서 2017년초 4억개까지 늘어날 전망"이라며 "광저우법인은 기존공장 증축으로 현재 4000만개에서 내년 말 8000만개 이상으로 증가할 것"이라고 설명했다.

이어 "최근 중국 이슈로 화장품 업종 주가가 조정을 받고 있지만 현지 고객사 실적이 꺾일 정도의 중국 내수 부진이 뒤따르지 않는 이상 펀더멘탈이 훼손될 이유는 없다"고 강조했다.

채선희 한경닷컴 기자 csun00@hankyung.com

포토슬라이드

POLL

1년 뒤 아파트 가격, 어떻게 전망합니까?

증권

코스피 1,970.61
종목 검색

인기검색 순위

코스피/코스닥 인기검색순위
코스피 코스닥
SK케미칼 -2.76% 티엘아이 -4.43%
SK디앤디 +0.43% 옵트론텍 -3.87%
SK가스 -0.89% 미래나노텍 -2.86%
현대산업 +0.61% 에이텍 -4.92%
한화테크윈 -7.38% 대한뉴팜 -1.80%

20분 지연 시세

외국인 순매수

외국인 순매수 코스피
코스피
삼성전자 -1.26%
SK하이닉스 +0.45%
롯데케미칼 -0.44%
LG전자 +0.22%
현대제철 -0.58%
외국인 순매수 코스닥
코스닥
셀트리온 -1.78%
서울반도체 +0.34%
에스티아이 -3.40%
뉴트리바이... -2.05%
에스엠 -0.39%

20분 지연 시세

기관 순매수

기관 순매수 코스피
코스피
LG화학 +0.87%
SK하이닉스 +0.45%
현대중공업 +1.33%
삼성중공업 +3.19%
현대차 +1.14%
기관 순매수 코스닥
코스닥
디오 -1.97%
에스엠코어 +10.70%
비아트론 +0.67%
원익IPS -0.47%
메디톡스 +0.09%

20분 지연 시세

포토

HK여행작가 자세히보기 제6회 일본경제포럼 한경닷컴 로그인 이벤트