"DGB금융, 2분기 NIM 큰 폭 하락…목표가↓"-KTB

입력 2015-08-06 07:16:56 | 수정 2015-08-06 07:16:56
KTB투자증권은 6일 DGB금융지주에 대해 "2분기 실적은 기대치를 웃돌았지만 큰 폭의 순이자마진(NIM) 하락이 아쉽다"며 목표주가를 기존 1만7200원에서 1만5000원으로 내려잡았다. 투자의견은 '매수'를 유지했다.

이 증권사 김은갑 연구원은 "NIM이 지난 1분기 대비 17bp 하락해 앞으로 이익창출력이 저하된 것으로 판단한다"며 "내년 연결순이익 전망치를 3.4% 하향조정한다"고 말했다.

DGB금융지주는 전날 지난 2분기 연결기준 영업이익이 전년 동기 대비 22% 증가한 1225억원을 기록했다고 공시했다. 매출액과 당기순이익은 전년보다 각각 47%와 29% 늘어난 8743억원과 983억원으로 잠정 집계됐다.


주택도시보증공사 주식매각이익이 233억원 발생해 순이익 전망치를 웃도는 데 크게 기여했다는 설명. 이는 일회성 대규모 이익에 의한 것으로 큰 의미를 부여하기는 어렵다는 평가다.

김 연구원은 "올 2분기 NIM 하락폭 17bp는 다른 은행주의 평균 NIM 하락폭이 6bp인 점을 감안하면 차이가 크다"며 "앞으로 일회성 이익 소멸 시 기대가능한 경상적 이익레벨을 낮춰야 할 정도로 판단한다"고 봤다.

이어 "시장금리 상승 시 다른 은행주보다 NIM이 민감하게 반응해 상승폭이 커질 수 있는 구조이긴 하나 시장금리 상승 시에도 쉽게 만회할 만한 하락폭은 아니라는 판단"이라며 "향후 시간경과에 따라 상승 가능한 부분은 없는 것으로 보인다"고 말했다.

노정동 한경닷컴 기자 dong2@hankyung.com

포토슬라이드

POLL

'통화 녹음 알림' 어떻게 생각하십니까?

'8·2 부동산 대책' 이후 시장 전망은?

증권

코스피 2,358.37
종목 검색

인기검색 순위

코스피/코스닥 인기검색순위
코스피 코스닥
SK케미칼 +1.65% 모비스 +0.68%
강원랜드 +0.86% KH바텍 -2.51%
SK디앤디 -0.63% 툴젠 -3.00%
SK가스 0.00% 코스메카코... +2.47%
고려개발 0.00% 옵티시스 +0.64%

20분 지연 시세

스타워즈 수익률 Top5

스타워즈 누적수익률 1~5순위 목록
수익률Top5 참가자 수익률
스타워즈 전문가 매매내역을 문자로 »

외국인 순매수

외국인 순매수 코스피
코스피
한화생명 +1.09%
삼성전자 -0.30%
POSCO -0.90%
신한지주 -1.33%
하나금융지... -0.40%
외국인 순매수 코스닥
코스닥
메디톡스 -2.03%
서울반도체 0.00%
휴젤 -1.40%
바텍 +1.55%
테스 +0.68%

20분 지연 시세

기관 순매수

기관 순매수 코스피
코스피
SK하이닉스 +0.90%
롯데케미칼 +1.55%
LG화학 +1.60%
삼성전자 -0.30%
한미약품 +5.77%
기관 순매수 코스닥
코스닥
셀트리온 -0.64%
서울반도체 0.00%
SK머티리얼... +1.07%
CJE&M 0.00%
원익IPS +0.96%

20분 지연 시세

포토

HK여행작가 자세히보기 제6회 일본경제포럼 한경닷컴 로그인 이벤트