"현대제철, 호실적·합병효과에 반등 전망…저가 매수 기회"-NH

입력 2015-06-12 07:44:22 | 수정 2015-06-12 07:44:22
NH투자증권은 12일 현대제철에 대해 최근 급락한 주가가 2분기 호실적과 합병 효과에 반등할 것으로 전망하며 투자의견 '매수'와 목표주가 9만원을 유지했다.

이 회사의 변종만 연구원은 "현대제철 주가는 업황 부진과 전방산업 위축 우려로 지난달 6일 대비 11.8% 급락했다"며 "이 같은 주가 하락은 과도한 것으로 보여 저가 매수 기회로 판단된다"고 말했다.

올 2분기 현대제철의 실적은 시장 기대치를 뛰어넘을 것으로 전망했다. 봉형강의 계절적 판매량 증가와 국내 건설 경기 회복에 따른 철근 수요 개선 등이 실적 성장에 기여할 것이라는 분석이다.

변 연구원은 2분기 현대제철의 연결기준 영업이익을 전분기 대비 23.3% 증가한 4657억원으로 추정했다. 이는 시장 컨센서스 4437억원을 웃도는 수준이다.

다음달 1일 출범하는 현대하이스코와의 합병법인도 성장성과 효율성 측면에서 긍정적이라는 판단이다.

변 연구원은 "최근 주가 하락으로 합병반대 주식매수청구권 행사에 대한 우려가 있지만, 최대 예상되는 금액이 3000억원 수준이므로 합병에는 영향을 주지 못할 것"으로 내다봤다.

그는 이어 "합병으로 차입금은 지난해말 기준 12조8770억원으로 증가하지만, 연간 8000억원 이상 차입금 축소가 지속돼 재무구조가 개선될 것"이라며 "차량경량화 투자도 가속화되고, 에너지용 수요 의존이 큰 강관 부문의 제품 다양화를 통해 수익성이 개선될 것"으로 예상했다.

박희진 한경닷컴 기자 hotimpact@hankyung.com

포토슬라이드

POLL

보험설계사·택배기사 등 노동3권 보장, 어떻게 생각하세요?

가상통화의 미래, 어떻게 생각하세요?

증권

코스피 2,490.05
종목 검색

인기검색 순위

코스피/코스닥 인기검색순위
코스피 코스닥
SK케미칼 -1.00% 주성엔지니... +0.77%
SK가스 -1.64% 엔지켐생명... +0.22%
아시아나항... -1.67% 툴젠 -1.80%
SK디앤디 +1.03% 청담러닝 -0.65%
형지엘리트 +0.45% 룽투코리아 +5.07%

20분 지연 시세

스타워즈 수익률 Top5

스타워즈 누적수익률 1~5순위 목록
수익률Top5 참가자 수익률
스타워즈 전문가 매매내역을 문자로 »

외국인 순매수

외국인 순매수 코스피
코스피
삼성전자 +0.85%
LG전자 +1.99%
삼성전기 +1.21%
LG디스플레... -2.62%
엔씨소프트 -0.47%
외국인 순매수 코스닥
코스닥
신라젠 +6.55%
앱클론 +9.28%
휴젤 -5.40%
샘코 +1.53%
안랩 -2.71%

20분 지연 시세

기관 순매수

기관 순매수 코스피
코스피
LG이노텍 +6.67%
만도 +5.04%
한화생명 -1.03%
신세계 +2.61%
CJCGV 0.00%
기관 순매수 코스닥
코스닥
SK머티리얼... +1.80%
SKC코오롱PI +5.12%
셀트리온 +0.17%
이엔에프테... +2.17%
인터플렉스 +6.46%

20분 지연 시세

포토

HK여행작가 자세히보기 제6회 일본경제포럼 한경닷컴 로그인 이벤트