[투데이리포트]한미약품, "2011년 신약 성..."매수(유지)_대우

목록

대우증권은 2일 한미약품(128940)에 대해 "2011년 신약 성과를 보여 줄 시점"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였다. 아울러 12개월 목표주가를 113,000원으로 내놓았다.

대우증권 권재현, 한지원 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 대우증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견 대비해서 조금더 긍정적인 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 강하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

한편 12개월 목표주가로 제시한 113,000원은 직전에 발표된 목표가 137,000원 대비 -17.5% 하향조정 된 것이고, 목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 36.1%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

대우증권은 한미약품(128940)에 대해 "쌍벌제 등 제약시장 변화에 따른 매출 감소가 지속 중이고, 정부의 약가산정 방식 개편은 의약품 비중이 100%인 동사에게는 부담이지만, 국내 대표적 혁신형 제약사로 수익성 악화에도 불구하고 꾸준히 제약업계 최대 R&D 금액을 집행하고 있는 점은 향후 자체 개발 신약 성과에 대한 높은 기대감을 갖는 근거"라고 분석했다.

또한 대우증권은 "약가인하, 리베이트 단속 강화는 제네릭 중심의 국내 제약업 환경을 바꾸는 근본적인 촉진제가 되고 있다. 동사는 합성신약은 항암제 중심, 단백질신약은 바이오베터인 랩스커버리 기술 중심으로 꾸준한 연구를 진행 중이다. 하반기에는 특히 표적항암제로 개발 중인 팬허 항암제에 주목할 필요가 있다"라고 밝혔다.

한편 "주요 개량신약의 수출도 하반기 가능할 전망이다. 아모잘탄을 시작으로 2012년에는 피도글, 에소메졸 수출도 기대된다. 2012년 동사의 수출은 930억원으로 올해 보다 24% 성장할 것"라고 전망했다.
<주요 Financial data>
(단위: 억원)
  200920102011증감(%)11/3Q

(예상실적)

증감(%)

(전분기대비)

매출액029435300+80.091350+2.51
영업이익0-179.7160흑자전환50-3.85
순이익0-12730흑자전환10+100
*추정치는 해당증권사의 추정치임.

◆ Report statistics

대우증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2010년10월 169,000원까지 높아졌다가 2011년2월 108,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 113,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '트레이딩매수'이고 목표주가는 최근까지 꾸준히 상향되다가 이번에는 직전보다 낮은 수준으로 크게 하향반전하는 추세이다.

<컨센서스 하이라이트>

 컨센서스최고최저
투자의견트레이딩매수매수(신규)HOLD(유지)
목표주가118,333190,00084,000
*최근 분기기준

오늘 대우증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 113,000원은 전체 컨센서스 대비해서 조금더 긍정적인 수준으로 풀이되며 목표가평균 대비 4.5%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 우리증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 190,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KTB증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 84,000원을 제시한 바 있다.

<대우증권 투자의견 추이> <최근 리포트 동향>
의견제시일자투자의견목표가격
20110902매수(유지)113,000
20110623매수137,000
20110527매수137,000
20110513매수137,000
20110502매수(유지)108,000
의견제시일자증권사투자의견목표가
20110902대우매수(유지)113,000
20110831우리매수(유지)190,000
20110823이트레이드매수(신규)120,000
20110818HMC매수110,000

* 씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 36개 증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.


ⓒ 씽크풀, 무단 전재 및 재배포 금지
한국경제 텔레그램 뉴스채널 핵심 경제뉴스 실시간 확인

증권

코스피 2,023.25
종목 검색

인기검색 순위

코스피/코스닥 인기검색순위
코스피 코스닥
SK디스커버... +0.60% 휴온스 -1.28%
SK디앤디 -2.47% 툴젠 -2.21%
SK가스 +0.84% DMS -4.01%
더존비즈온 -1.50% 대원미디어 -1.64%
한국항공우... -2.27% 도이치모터... -3.28%

20분 지연 시세

외국인 순매수

외국인 순매수 코스피
코스피
삼성전자 -2.06%
삼성SDI -0.70%
카카오 -0.71%
셀트리온 +1.40%
LG화학 -2.27%
외국인 순매수 코스닥
코스닥
카페24 +1.71%
메디포스트 +3.83%
에코프로 -0.71%
루트로닉3우... +5.14%
엔지켐생명... +17.11%

20분 지연 시세

기관 순매수

기관 순매수 코스피
코스피
삼성중공업 +3.56%
현대중공업 +2.33%
LG디스플레... +4.85%
삼성전자우 +0.26%
현대모비스 +2.14%
기관 순매수 코스닥
코스닥
와이지엔터... +5.99%
에스엠 +3.74%
메디톡스 +2.86%
파라다이스 +0.27%
원익IPS +0.63%

20분 지연 시세

포토

상단 바로가기